Открытие торгов на валютном рынке 15.11 – Сбер Управление Активами

Рубль восстанавливается после пятничного обвала из-за геополитической напряженности. Однако не стоит рассматривать политическое обострение как долгосрочный фактор. А нефтяные котировки марки Brent по-прежнему торгуются около 82 долларов за баррель и оказывают поддержку российской валюте, несмотря на негативный фон от призывов вывести на рынок часть стратегических нефтяных запасов США.

фото: Открытие торгов на валютном рынке 15.11 – Сбер Управление Активами

Краткосрочный ориентир по паре USD/RUB: 71,5-72,5 руб./$, по паре EUR/RUB: 82,0-83,0 руб./€.

Курс доллара на 11:40 МСК составил 72,32 руб. (-57,0 коп.), курс евро – 82,84 руб. (-54,5 коп.).

УК «Сбер Управление Активами»

Открытие российского рынка 15.11 – Сбер Управление Активами

Российский фондовый рынок открывает торговую неделю небольшим ростом. Индекс Мосбиржи в первой половине прибавляет +0,13%, долларовый РТС в плюсе на 1,1%. Рынок восстанавливается после инфляционного шока.

фото: Открытие российского рынка 15.11 – Сбер Управление Активами

В долгосрочном плане инфляция позитивна для акций зрелых компаний. Однако геополитические риски остаются высокими. Поддержка от нефти также олабла. Нефть под давлением из-за призывов в адрес президента США Джо Байдена вывести на рынок часть стратегических нефтяных запасов.

В фокусе сегодня финансовые результаты HeadHunter и Русагро. Отчет Русагро положительный, улучшение конъюнктуры было отмечено во всех ключевых бизнес-сегментах, о чем говорят высокие темпы роста выручки компании. Чистая прибыль в 3 квартале также увеличилась в три раза год к году.

Внешний фон неоднозначный. В конце прошлой недели американский рынок продолжал расти. Инвесторов воодушевила позитивная макростатистика — число открытых в США вакансий в октябре превысило ожидания аналитиков. В то же время в Китае разница между инфляцией потребителей (CPI) и производителей (PPI) в Китае достигла максимума в 10.

В лидерах роста сегодня (11:40 МСК) – «Мечел» (+1,82%), «Детский мир» (+1,74%), «БАНК «САНКТ-ПЕТЕРБУРГ» (+1,63).

В лидерах снижения –«Петропавловск ПЛК» (-1,96%), «Магнит» ао (-1,65%), «Полюс» ао (-1,47%).

УК «Сбер Управление Активами»

Обзор рынков акций и сырьевых товаров – Сбер Управление Активами

На фондовых площадках преобладает высокая волатильность!

фото: Обзор рынков акций и сырьевых товаров – Сбер Управление Активами

Российский фондовый рынок завершает неделю падением вслед за нефтью и металлами. О коррекции российских площадок говорить рано, на данном этапе рынок переходит на стадию высокой волатильности, одновременно с началом плавного ужесточения ДКП США.

На следующей неделе ожидаем смешанную динамику, которая будет определяться в первую очередь геополитическими факторами, ценами на энергоносители и внешним фоном. Ориентир по рублевому индексу МосБиржи: 4000-4200 пунктов, по долларовому индексу РТС: 1700-1900 пунктов.

Золото привлекательно для хеджирования инфляции

Внешний фон смешанный. Усиление тревожных настроений повышает спрос на такие защитные активы как доллар и золото. На текущий момент котировки золота сумели закрепиться выше сопротивления 1830 долларов за тройскую унцию и в случае роста инфляционных страхов способны закрепиться выше 1900 долларов за тройскую унцию.

На европейских площадках преобладают неоднозначные настроения. Негатива добавили данные из Великобритании о нехватке рабочей силы в преддверии рождественского сезона.

На следующей неделе из важных макроданных стоит отметить статистику в Китае по объему промышленного производства и уровню безработицы в понедельник. В Великобритании в фокусе данные по рынку труда, которые будут опубликованы во вторник, а также данные по инфляции в среду. Ожидается рост индекса потребительских цен за октябрь до 3,9%. А в США внимание будет приковано к индексу розничных продаж — это главный индикатор потребления в стране.

Нефть направилась вниз

Цены на нефть к концу недели опустились ниже 82 долларов за баррель на фоне укрепления доллара. Кроме того, организация стран-экспортеров нефти понизила прогноз мирового спроса на нефть на четвертый квартал на 330.000 баррелей в сутки, поскольку высокие цены на энергоносители сдерживают восстановление после пандемии. Стоит также отметить тот фактор, что снижение цен на газ влечёт за собой ослабление спроса на продукты нефтепереработки со стороны энергогенерирующих компаний. Краткосрочный ориентир по нефти $80-83 долларов за баррель.

Максим Кондратьев, старший портфельный управляющий Сбер Управление Активами

Открытие торгов на валютном рынке 12.11 – Сбер Управление Активами

Доллар США достиг 16-месячного максимума против корзины мировых валют. рубль слегка слабеет к бивалютной корзине на фоне снижения нефтяных котировок.

фото: Открытие торгов на валютном рынке 12.11 – Сбер Управление Активами

Помимо растущей инфляции стоит отметить усиление геополитических рисков. Перед выходными также растет спрос на валюту в связи с чем рубль может сохранить тенденцию к ослаблению.

Краткосрочный ориентир по паре USD/RUB: 70,5-72,0 руб./$, по паре EUR/RUB также не теряет актуальности: 81,0-82,0 руб./€.

Курс доллара на 11:40 МСК составил 71,15 руб. (+53,1 коп., курс евро – 81,60 руб. (+63,0 коп..

УК «Сбер Управление Активами»

Открытие российского рынка 12.11 – Сбер Управление Активами

Российский фондовый рынок завершает торговую неделю снижением вслед за нефтью. Индекс Мосбиржи в первой половине снижается на -0,8%, долларовый РТС в минусе почти на 2%. Сегодня в фокусе финансовые результаты Роснефть и ОГК-2.

фото: Открытие российского рынка 12.11 – Сбер Управление Активами

Внешний фон неоднозначный. Американский фондовый рынок вчера по итогам дня вырос. В отсутствие важной макростатистики в США (из-за Дня ветеранов) индексы S&P500 и NASDAQ Composite восстанавливались после падения в среду. Азиатские индексы завершают неделю в плюсе. В еврозоне сегодня ожидаются данные по промышленному производству.

В лидерах роста сегодня (11:40 МСК) – «Сегежа» (+2,26%), «Полюс» (+1,47%), «Э Н+ ГРУП» (+0,97%).

В лидерах снижения –«Газпром» (-1,78%), «Лукойл» (-1,49%), «Сбербанк» (-1,37%).

УК «Сбер Управление Активами»

Сбер Управление Активами: дневной обзор рынка 11.11

«АЛРОСА» выглядит перспективно

фото: Сбер Управление Активами: дневной обзор рынка 11.11

В четверг, в первой половине торговой сессии российский фондовый рынок демонстрирует отрицательную динамику. Рублёвый индекс МосБиржи снижается на -0,7%, долларовый бенчмарк РТС теряет около -0,9%. Внешний фон смешанный. Нефтяные котировки опустились ниже $83 долларов за баррель. Сегодня ожидаем закрытие по индексу МосБиржи в диапазоне 4130-4190 пунктов, по индексу РТС: 1820-1870 пунктов.

Сегодня отчиталась компания АЛРОСА за третий квартал. Результаты прибыли и выручки превзошли ожидания аналитиков. В годовом сравнении показатели значительно улучшились. Сильная рыночная конъюнктура на рынке алмазов имеет шансы сохраниться до конца года в связи с тем, что спрос на алмазы выходится на высоком уровне. Запасы сырья у горнодобывающих компаний и огранщиков находятся на невысоких уровнях в преддверии традиционно сильного новогоднего сезона, что будет способствовать положительной динамике цен на бриллиантовую продукцию. Кроме того, дивидендная доходность акций Алросы измеряется двузначными цифрами, акции компании выглядят умеренно-позитивными в долгосрочной перспективе.

Общие настроения резко ухудшились после выхода данных по потребительской инфляции в США. Американский фондовый рынок вчера снизился. Европейские площадки также обеспокоены растущей инфляцией в США. Однако в Азии настроения более положительные. Китай сегодня сигнализировал о поддержке сектора недвижимости, после чего акции Гонконга выросли, преимущественно благодаря отскоку в секторе недвижимости.

Нефтяные котировки торгуются с околонулевой динамикой ниже 83 долларов за баррель. В связи с этим российская валюта немного теряет поддержку и сейчас находится выше 71 рублей по отношению к доллару. Краткосрочный ориентир по паре USD/RUB: 70,5-71,5 руб./$, по паре EUR/RUB: 81,0-82,0 руб./€.

Дмитрий Постоленко, старший портфельный управляющий Сбер Управление Активами

Открытие торгов на валютном рынке 11.11 – Сбер Управление Активами

Рубль утром четверга снова укрепляется к доллару и евро после негативной динамики накануне. 

фото: Открытие торгов на валютном рынке 11.11 – Сбер Управление Активами

Инфляция в США оказалась выше ожиданий. Согласно отчёту Минтруда США, потребительские цены за октябрь ускорились до 6,2% г/г при прогнозе роста на 5,8%. Американская валюта продолжила укрепляться и рубль вернулся к 71 за доллар. Поддержка от нефтяных котировок также ослабла. Нефть марки Brent торгуется ниже 83 долларов за баррель.

Краткосрочный ориентир по паре USD/RUB: 70,5-71,5 руб./$, по паре EUR/RUB: 81,0-82,0 руб./€.

Курс доллара на 10:45 МСК составил 71,12 руб. (-16,2 коп.), курс евро – 81,60 руб. (-25,2 коп.).

УК «Сбер Управление Активами»

Открытие российского рынка 11.11 – Сбер Управление Активами

В четверг российский рынок начинает торги с отрицательной динамикой. Индекс Мосбиржи в первой половине снижается на -0,8%, долларовый РТС в минусе на -1,1%. 

фото: Открытие российского рынка 11.11 – Сбер Управление Активами

АЛРОСА опубликовала квартальные финансовые результаты. Чистая прибыль Алросы по МСФО за 9 мес. 2021 г. составила 79,2 млрд руб., увеличившись в 7,3 раза г/г. Выручка увеличилась в 2,2 раза до 257,4 млрд руб. г/г.

Внешний фон неоднозначный. Американский фондовый рынок вчера снизился после публикации данных по инфляции. В то же время Китай сигнализировал о поддержке сектора недвижимости.

В лидерах роста сегодня (10:45 МСК) – «Петропавловск ПЛК» (+3,04%), «Полиметалл Интернэшнл плс» (+2,24%), «Полюс» (+1,67%).

В лидерах снижения –«РуссНефть» (-4,27%), «БАНК «САНКТ-ПЕТЕРБУРГ» (-2,28%), «Аэрофлот» (-1,42%).

Акции Аэрофлота снижаются после того как стало известно, что власти ЕС рассматривают введение санкций в отношении «Аэрофлота» из-за ситуации с мигрантами на польско-белорусской границе.

УК «Сбер Управление Активами»

Сбер Управление Активами: вечерний обзор рынка 10 ноября

В фокусе инвесторов данные по инфляции!

фото: Сбер Управление Активами: вечерний обзор рынка 10 ноября

В среду, 10 ноября, российский фондовый рынок закрывается с отрицательной динамикой. Рублёвый индекс МосБиржи упал на -0,4%, индекс РТС снизился на -0,3%. Краткосрочный ориентир по индексу МосБиржи составляет 4140-4210 пунктов, по индексу РТС: 1840-1900 пунктов.

Внешний фон умеренно-негативный. Европа вблизи новых максимумов благодаря сильным отчетам. Однако на повестке дня данные по китайской и американской инфляции. Китайская потребительская инфляция ускорилась в октябре до 1,5%, а цены производителей ускорили рост до 13,5% — это может привести к росту потребительских цен в ближайшем будущем. Кроме того, негатива на азиатских площадках добавляют новости с рынка недвижимости. Evergrande просрочила выплату по купонам в размере $148,1 млн, а торги акциями девелопера Fantasia Group приостановлены сразу на месяц.

Американские данные по инфляции также неутешительные. Инфляция снова выросла. Согласно отчёту Минтруда США, потребительские цены за октябрь ускорились до 6,2% г/г при прогнозе роста на 5,8%. После чего американские фьючерсы открылись снижением. Решение проблем с цепочками поставок, а также смещение спроса в пользу услуг, после повышенного спроса на товары должны привести к замедлению инфляции.

Нефтяные котировки вечером торгуются с околонулевой динамикой. Рубль также практически без изменений по отношению к доллару, несмотря на укрепление индекса доллара. В связи с этим курс рубля к евро также укрепился до 81,7 руб/€. Краткосрочный ориентир по паре USD/RUB: 70,5-71,5 руб./$, по паре EUR/RUB: 81,0-82,0 руб./€.

Евгений Линчик, руководитель отдела управление акциями Сбер Управление Активами

Открытие торгов на валютном рынке 10.11 – Сбер Управление Активами

Рубль утром среды торгуется в боковике после существенного укрепления накануне на фоне роста нефтяных котировок.

фото: Открытие торгов на валютном рынке 10.11 – Сбер Управление Активами

Если инфляция в США окажется выше ожидаемых 0,6%, то американская валюта продолжит укрепляться и рубль вернётся к 71 за доллар. Однако поддержку рублю сегодня окажут Аукционы Минфина по размещению рублёвого госдолга, которые скорее всего, будут успешными, что приведет также к снижению доходности ОФЗ, а также высокие цены на нефть.

Краткосрочный ориентир по паре USD/RUB составляет 70,5-71,5 рублей за доллар.

Курс доллара на 10:30 МСК составил 70,69 руб. (-0,4 коп.), курс евро – 81,78 руб. (-23,3 коп.).

УК «Сбер Управление Активами»